中国能源装备（电力绝缘子）领军企业

客户：神马电力 【603530.SH】

品牌：SMAR Holding 神马集团    SMAREPC 神马电力工程

背景：全球领先的电力系统外绝缘研制企业，拥有国家能源电力绝缘复合材料重点实验室和国家级博士后工作站。

神马电力是国际大电网委员会会员单位、电子电气工程师协会（IEEE）会员单位和中国电机工程学会（CSEE）会员单位，

先后参与或主导制定电网公司、行业、国家及国际标准共计20项。

 神马电力遵循规律，基于产品“三不做”原则，应用新材料技术进行持续产品创新，

先后研发出9大类技术填补国内国际空白、性能达到国际领先水平的新产品。

24年来，通过ABB、GE、Siemens等全球95%以上的电气设备制造商，神马产品、解决方案成功应用于全球的100多个国家和地区。

此次项目服务主要基于五个核心部分

第一：神马集团品牌战略梳理（品牌布局、品牌架构、品牌价值体系、品牌理念识别）  

第二：神马集团品牌识别建设  

第三：子品牌 神马电力工程品牌识别系统建设  

第四：子品牌 神马电力工程市场营销阵地建设

基于项目的保密协议 局部简析项目情况

                                                         GROUP BRAND

                                      神马集团品牌

【行业背景】

电能是人类最重要的终端能源，电能的可靠性和经济性直接影响着每一个国家和企业的竞争力。近百年来，传统电力外绝缘技术的不成熟，造成了电网事故最多、浪费最大，

具体体现在：输电外绝缘存在风偏跳电、污闪、雨闪、冰闪、鸟粪闪络等问题；

变电外绝缘存在爆炸、污闪、雨闪、冰闪、脆断等问题；配电外绝缘存在雷击跳电、断线、鸟粪闪络等问题。据不完全统计，

传统外绝缘产品在电网的一次建设成本中占比很少（仅2%-3%），但建成之后，电网每年投入的运维检修费用中却有60%-70%用在了外绝缘上。

全球电网每年因传统外绝缘造成的损失超过4000亿元，且每年还在以200亿元的速度增长。

绝缘子主要应用于电力领域，我国现阶段如高压电网、城乡电网建设与改造、铁路电气化建设等诸多电力工程的持续推进，

一方面为绝缘子行业的快速发展提供了广阔的市场空间；

另一方面也对绝缘子的质量标准提出了更高的要求，进而推动绝缘子产品结构的不断调整及绝缘子新技术研发力的不断加强。

我国电力工业的大发展给绝缘子行业带来了前所未有的机遇，全行业应紧紧抓住难得的机遇，依靠技术进步，开发新品种，强化质量管理，满足当前电力工业的需求，

特别是高档空心瓷绝缘子和套管类产品的市场需求。

我国复合绝缘子行业整体行业集中度很低，很长一段时间都受限于技术及整体解决方案的落后，企业整体规模小，且国内大多数绝缘子企业依旧保持老一套的经营模式，缺乏品牌化意识；

随着国内在输变电领域近些年的一系列技术升级创新，市场也在不断向境外扩展，同时也面对越来越多国际化企业的竞争时。

品牌化意识也越来越受到国内企业的重视，神马集团作为国内绝缘子行业的领头企业，在国际市场打拼多年，并取得了很好的成绩，依据打破了国际垄断，希望进一步巩固行业市场地位，

对品牌进行全面优化升级，树立起国际化的品牌形象，以更能够满足全球市场的竞争需求。故而找到革文对其进行全方面的品牌战略及品牌形象的升级打造。

一、环境

1.全球电力需求的增长，推动全球电绝缘材料市场规模不断扩大

2018年全球电绝缘材料市场规模约为85.6亿美元，预计到2026年，全球绝缘材料市场规模将超过130亿美元。其中中国是全球最大的电绝缘材料市场，占45%，其次是美国占比28%。

2.国家超特高压交直流输配电工程建设的大力推进，我国避雷器制造行业得到了快速发展。

据统计，2016年，我国避雷器制造行业产量为4656.4万只，2019年为6948万只，较2016年增长49.21%，市场规模总体呈现平稳增长，预计2021年我国避雷器制造行业产量将达8421.4万只。

3.我国在特高压避雷器研发及应用方面取得了重大进步，整体水平已处于世界前列。

2015年我国绝缘子避雷器行业产值为440.02亿元，2019年为740.16亿元，同比2018年增长11.58%。

2015年我国绝缘子避雷器行业产量为4.95亿只，2019年为8.69亿只，同比2018年增长13.66%。

2015年我国绝缘子避雷器行业销售产值为407.15亿元，2019年为697.08亿元，同比2018年增长12.04%。

2015年我国绝缘子避雷器行业销售收入为406.31亿元，2019年为695.72亿元，同比2018年增长11.98%。

4.技术革新引领行业发展

在输变电领域，依托于系列革命性、替代性产品/解决方案的的推出，不仅打破了国际垄断，更是实现了我国电力外绝缘技术水平由过去的落后追赶者，一跃成为全球的领跑者。

5.避雷器行业发展趋势：新材料、新配方化；自动化；多功能化

新材料、新配方化：避雷器的核心元器件-电阻片的通流容量、残压、电位梯度、老化等电性能与原材料和制备工艺有着密不可分的关系，

对新材料和制备工艺的研究，引入性能更优的材料作为电阻片的功能性材料成为一种趋势。

自动化：避雷器呈现出设计向小型化、标准化、多功能化、高抗震能力、高海拔重污秽地区使用，制造向自动化方向发展的特点。

多功能化：以避雷器为主体，整合其它相关设备的功能，实现避雷器多功能化是避雷器的发展趋势，例如兼做支柱绝缘子避雷器、线路防雷绝缘子、可控避雷器、兼具录波功能的避雷器监测器等。

6.绝缘子行业发展趋势

变电站绝缘子发展情况及趋势

电力工业发展以来，变电站绝缘子一直以瓷绝缘子为主。

为了满足电网用户对于变电站外绝缘可靠性提升的需求，上个世纪70年代开始，西方国家开始研制变电站复合绝缘子，

先后采用室温硫化硅橡胶（RTV）、液体硅橡胶（LSR）作为伞套材料，并有厂家采用高温硫化硅橡胶（HTV）螺旋式伞套技术。

我国于21世纪初研发成功HTV整体真空注射成型技术，并相继研制出空心复合绝缘子、支柱复合绝缘子产品。

线路绝缘子发展情况及趋势

上个世纪80年代以前，全球线路绝缘子仍以瓷、玻璃绝缘子为主。

上个世纪80年代，我国电网面临大面积污闪的风险，国内厂家开始研制线路复合绝缘子，并于90年代后期大规模推广应用。线路复合绝缘子具有质量轻、免维护、成本低等优点。

经过国内厂家的持续研发投入，我国线路复合绝缘子总体技术水平和产品性能已经达到国际领先。

此外，由于线路复合绝缘子的性能优势和成本优势，在国际上也成为了电网用户普遍接受的技术和产品，被广泛应用。

市场空间与发展机遇

绝缘子主要应用于电网领域，―智能电网‖的建设将为绝缘子行业带来巨大的发展机遇：持续大量的投资将为行业提供广阔的市场空间；

电网建设的升级将有助于行业的优化与整合，形成新竞争格局，引导具有新技术、新材料、新产品的公司获得更大的市场空间，从而有更多的资源支持技术创新，持续带动行业升级进步。

电网建设的大规模投入为绝缘子行业的发展提供了根本保证。除此之外，电气化铁路的建设与海外市场的不断拓展也为绝缘子行业提供了新的市场机遇。

二、受众

1.疫情后时代，国家电网投资重回正轨，特高压市场空间达千亿规模

2019年国家电网投资为4473亿元，为近5年来的最低值。另外，国家电网预计2020年投资额由原来计划的4080亿元上调至4500亿元。

在疫情防控之外，推进特高压项目建设，为国网投资重地。预计2020年核准计划7条特高压线路。核准线路金额预计2020年为925亿元。

2.特高压项目投资可分为设备、铁塔、线缆和基建等投资。

其中，设备投资约占25~35%，铁塔与线缆投资和特高压线路长度相关，约占30%，基建及其他投资占35%。在直流设备中，换流变压器、换流阀和 GIS（气体绝缘金属 封闭开关）投资额较大；

在交流设备中，1000kVGIS、变压器和电抗器投资额较大。

3.5 条在建线路主设备已完成招标 276.6 亿元，核心设备占比超过一半。

± 800kV 雅中-江西、青海-河南、陕北-武汉直流工程设备招标金额约占其总投资的34.2%，1000kV 张北-雄安、驻马店-南阳交流工程设备招标金额约占总投资的40%，这将用于测算计划项目带来的设备订单。

三、竞争

绝缘子行业竞争壁垒：技术壁垒、品牌壁垒、质量认证壁垒

技术壁垒：绝缘子生产相关的各项技术均涉及大量的技术指标以及经验参数，需要经过多年的积累，才能形成一套完整的生产技术体系。

为了满足不同设备、不同工况、不同内绝缘介质下特定的技术要求，复合绝缘子厂家需要进行大量的理论论证和试验分析，再经过样品试运行，才能实现工程应用。

因此，对于变电站设备外绝缘技术要求的解读与转化有着较高的技术壁垒。

品牌壁垒：由于电力行业属于公用事业领域，电网公司与电气设备制造厂商对设备的可靠性要求极为严格。

供应商的技术水平、运行业绩、产品质量、市场信誉、售后服务等所形成的综合品牌是企业最重要的核心竞争力，也是影响企业是否可以与电网公司与电气设备制造商形成战略合作的关键因素。

相对在位企业，新进入者必将面临较高的品牌壁垒。

质量认证壁垒：电力设备制造行业执行严格的行业准入制度。

国内市场，进入该行业的产品须通过中国合格评定国家认可委员会（CNAS）、国际电工委员会电工产品合格测试与认证组织电工产品测试证书互认体系（IECEE-CB）、

国际实验室认可合作组织（ILAC-MRA）等认可的质量检验检测单位的定型或型式试验检测。

国际市场，电力设备进入国外工程，往往需要按照当地标准在指定试验机构完成相应试验，并且公司质量管理体系经过用户的质量认证，进入用户合格供应商名录后才有参与市场竞争的机会。

四、禀赋

1.产品优势：新材料、新技术、创新精神

技术创新：依托国家能源电力绝缘复合材料重点实验室这一优势平台，以高分子材料、复合材料、高电压绝缘以及结构力学等方向的研究为基石，通过材料创新、设计创新和工艺创新，

研制出系列输（变）配电外绝缘新品并广泛应用于全球电力系统，引领全球电力外绝缘发展方向。

研发实力：国际大电网委员会会员、电气和电子工程师协会会员、中国电机工程学会会员；

拥有国家能源电力绝缘复合材料重点实验室、博士后科研工作站，2个国家级研发平台，3个省级研发平台；于2012年获得国【家科技进步特等奖】。

2.品牌优势：神马电力成立至今20余年，品牌、口碑积淀较深，作为业内领导品牌、上市公司，已建立起一定品牌影响力；

3.26年来，通过ABB、GE、Siemens等全球95%以上的电气设备制造商，神马产品、解决方案成功应用于全球的100多个国家和地区。

4.综合优势：借助自身技术、管理、资本等优势，与泉流的电力设计院、器材供应商、建设单位形成生态产业链，通过本土化运营，服务电网用户，实现多方共赢。综合性解决方案，总成本优势。

五、战略

1.观格局、判终局

从市场需求角度：国家和用户需要更经济的电能；国内：电改持续深化，增量配网全面放开；发电端商业用电放开计划，竞价上网；配售电交易平台进一步落地；

国外：充分竞争的市场，更需要有竞争力的电力解决方案。

从竞争角度来看：国内企业品牌化意识薄弱、大多数民营企业业务单元比较单一；

大型国有及国际跨国企业则更具规模化、研发、生产、供应链都占据主导地位，多元化的全球市场布局。

神马电力本身在业内处于领导品牌，又立足全球市场，品牌战略建设更要立高行远。

从品牌建设来看：看高、看强、看远，从世界500强的品牌理念建设中思考神马电力的品牌战略建设，品牌核心价值引领者着企业发展理念，也是支撑企业基业长青的灵魂基石。

神马电力的品牌战略思考

回原点·思本质

从神马电力的资源禀赋中看神马电力的品牌内核，我们从行业、社会、客户、供方、员工等不同的角度对神马品牌的印象，以及神马自身在产品、研发、市场拓展等各方面资源优势禀赋中探索出神马品牌的核心价值。

神马电力的品牌核心价值：“科创革新电力”

这是神马品牌提供员工最持续的保障；这是神马品牌创造客户最重要的价值；这是神马品牌兑现行业最有力的承诺；这是神马品牌实现供方最期待的共赢

这是神马品牌获取社会最高度的认同；我们从调研访谈中了解到，神马的创新精神几乎根植于神马人的每一个细胞，根植于生产的每一个环节，

而其核心的竞争力就是通过其材料创新、设计创新和工艺创新，以实现品牌在全球竞争中的赢得胜利。

“人·物·场”三个维度共同定位神马品牌；

人-创新精神；物-新材料、新技术；场-电力行业、集成服务；

品牌定位：最具创新精神的新材料电力装备集成服务商

品牌价值理念：创造价值 才有价值 创造价值 就有价值

核心价值：科创革新电力

愿景：让人们用上更经济的电能；

使命：创新，推动电力行业进步；

战略目标：新材料、新技术革新电网。